A股迎两会后新行情 基金看好“互联网+”

来源：证券时报

    两会后A股首个交易日表现抢眼，权重股发力，带动沪指上涨2.26%报收3449.3点，创业板更是大涨3.56%。

    上投摩根基金经理吴文哲认为，两会后政策可能密集出台，有望助推行情继续演绎，同时，后续很可能继续出现大盘蓝筹与成长股共同上涨的局面，而政府鼓励的中国制造2025、“互联网+”、环保、新能源汽车等或将再受市场追捧。

 
新行情启动

    “我们对两会后市场积极乐观。”英大领先回报基金经理赵强对证券时报记者表示。

    赵强认为，财政部提出2015年将有1万亿元地方存量债务被置换为地方政府债，一方面，这将大大减少地方政府融资平台违约风险，减少银行坏账风险，提升银行股估值水平，带动指数上涨；另一方面，该措施将缓解融资平台的资金饥渴，降低信托、银行等渠道发行融资产品的收益率水平，促使资金市场无风险利率下降，带动存量资金入市，提升二级市场估值水平。

    北京一位公募基金经理认为，3月16日市场的雄起，正是由于两会释放出一些积极信号，“互联网+”概念也对市场带来刺激。该人士认为，现在整体是多头行情，A股上升空间已经打开，初步看到4000点。

    泰达宏利基金公司认为，2015年上半年的市场特征是实体弱、股市强、债市次之、商品弱，货币政策会有节奏宽松，利率下行逐步见底，“中期等待地产投资反转，长期将关注社会大类资产切换和高层引导资金入市，做活直接融资市场。”

一致看好“互联网+”

    赵强非常看好国企改革相关投资机会，“政府简政放权、国企改革、金融体制改革、加大环保、民生领域的投资力度，都为我们提供了非常好的投资机会。”

    不过，两会后，赵强又看到了互联网投资机会，“政府工作报告三次提及互联网发展，并提出要制定‘互联网+’行动计划。这是最大的投资机遇，看好互联网金融、物联网、车联网、移动医疗、大数据、云平台等相关板块。”

    在投资策略上，赵强透露，英大领先回报一方面加大了新兴产业投资力度，重点布局了互联网、新能源、环保等战略新兴产业，分享中国未来成长的收益；另一方面，也持有部分低估值的金融蓝筹和国企改革标的，以分享中国未来制度改革带来的红利。

    泰达宏利依然维持年初观点，即全年市场成长主题投资和蓝筹估值重构两大类风格并存，其偏好的主题有：导入期向成长初期过渡的主题机会，即传统行业改造带来的主题机会（互联网、后市场、兼并重组），以及“走出去”的核心产业主题机会。具体来讲，主要集中在金融拆弹和地产刺激、自贸区、互联网+颠覆传统产业、环保政策力度加大、高端装备和工业4.0、 军工这六个领域。